Nicolas Noël, le véritable père Noël, raconte et chante comment il est devenu Le grand magicien de Noël. Accompagné de son ami, le lutin Grésille, Nicolas Noël dévoile, en chansons, de multiples secrets, dont ceux des Lutins du Nord, de la fée des étoiles et de Rudolph le renne. Il perce également le mystère de la livraison des cadeaux en une seule nuit!